黎征農(nóng)(郭廣平 飾)在咖啡店里看到詩影跟男子親親我我的。男子送詩影回家，在男了幾句好話之后，詩影便跟她回家，黎征農(nóng)站在樓下朝男子家的窗戶開槍。毛主任向黎征農(nóng)說起，鄭云帆(保劍鋒 飾)在美國研制的代號蝴蝶的高級密碼，現(xiàn)在已經(jīng)研究過半，各項(xiàng)指針都超過當(dāng)年日本人的藍(lán)密。黎征農(nóng)說起，鄭云帆的太太小名就叫蝴蝶夫人。毛主任質(zhì)問黎征農(nóng)嘆什么氣？黎征農(nóng)說自己不喜歡這個女人。

黃貴將與詩影偷情的男子從車上拉下來送到后座上，這時男子發(fā)現(xiàn)黎征農(nóng)坐在那里。黎征農(nóng)指責(zé)他得罪最不該得罪的人，之后生氣的拿枕頭將他捂死。黎征農(nóng)命黃貴將男子裝進(jìn)麻袋，丟下懸崖。征求過黎征農(nóng)的同意后，黃貴拿走了男子的金表。

黎征農(nóng)提著東西去厚慈小學(xué)看望林虹，慶賀她找到了工作。林虹對他不冷不熱的，黎征農(nóng)說她既然還在生自己的氣，那就證明她在乎自己?？吹侥抢锏臈l件非常簡陋，黎征農(nóng)提議讓她搬到朋友的那處房子里住。建勛給小蘭掃墓，老劉坐在那里跟他攀談了起來。建勛說起鄭云帆失蹤的事情，老劉覺得鄭云帆是死是活真是個謎，建勛感覺鄭云帆一定不會死，一定在研究比藍(lán)密更加高級的密碼。

1949年，國民黨國防部保密局急電召鄭云帆從美國返回重慶，黎征農(nóng)前去接機(jī)，他提醒鄭云帆小心一點(diǎn)，毛主任對他并不是很滿意，因?yàn)樗兄频暮幸恍┤笨?。鄭云帆抱怨著，指?zé)當(dāng)初讓自己研制蝴蝶是為了保家衛(wèi)國，現(xiàn)在看看，卻是為了打內(nèi)戰(zhàn)用。徐征農(nóng)告訴他，共產(chǎn)黨才是他們最大的敵人。

黎征農(nóng)向鄭云帆說起，當(dāng)年刺殺他那個人叫武藏櫻子(陳佳佳 飾)，在回水沱那里他們打撈到了她的尸體。鄭云帆非常的納悶，她當(dāng)年不是被聶小蘭(王偉 飾)打死了嗎？黎征農(nóng)說起櫻子胸前確實(shí)有槍傷，但不致死，而她是死于溺水。黎征農(nóng)向鄭云帆說起，聶小蘭是他們的特工，當(dāng)年為了救他而當(dāng)場死亡。得知鄭云帆要回來，胡先生在酒樓擺了?桌為他揭風(fēng)。

老劉讓小曲從部隊(duì)回來去重慶工作，小曲猜測是不是為了蝴蝶密碼，老劉夸獎她真是心有靈犀，同時希望小曲攻克蝴蝶密碼。小曲說起蝴蝶密碼跟藍(lán)密很像，所以他想起了一個人--鄭云帆，所以她猜測研制蝴蝶密碼的人就是鄭云帆。老劉證實(shí)了她的想法，同時說起鄭云帆回到了重慶，要小曲前去策反他。

老劉三人去找了胡先生，讓他約鄭云帆過來，因?yàn)樗麄兿雱襦嵲品珬壈低睹?。胡先生給鄭云帆打電話，可是對方遲遲不肯接電話。毛主任告訴鄭云帆二人，讓他們?nèi)ヌ说叵卤荆H手銷毀自己的檔案。鄭云帆質(zhì)問黎征農(nóng)是不是又要去找林？黎征宵說起，自己在林虹面前是神位，在共黨面前是老虎，在上級面前是條狗，一旦去了臺灣自己就成了狗，所以現(xiàn)在應(yīng)不應(yīng)該跟林虹惜別一下？